No início do século XIX, as guerras napoleónicas trouxeram a dissolução do Sacro Império Romano-Germânico e a criação do Império Austríaco, que tentou assegurar a supremacia interna entre os estados alemães. Entretanto, quando os Austríacos saíram vencidos de uma pequena guerra contra a Prússia, em 1866, a Áustria foi forçada a dividir o seu império. Em 1867, foi formado o Império Austro-Húngaro.
Em 1914, o assassinato do arquiduque Francisco Fernando, em Sarajevo, por um nacionalista sérvio, foi a gota de água que levou as nações à Primeira Guerra Mundial. No final da guerra, o Império Austro-Húngaro ficou dividido em vários estados independentes, passando a Áustria a ser uma república. Embora alguns austríacos defendessem a união com a Alemanha, a Liga das Nações não o permitiu, e, nas duas décadas seguintes, a Áustria lutou para conseguir manter a independência perante a crescente ameaça alemã, com o avanço nazi, concretizado em 1938, e com a anexação do país por Adolf Hitler.

A república foi restaurada em 1945, depois da Segunda Guerra Mundial. Mas as forças aliadas permaneceram no território até 1955 e só saíram depois de a Áustria prometer manter a neutralidade, não se confederar com a Alemanha de Leste nem com a Alemanha Ocidental e não voltar a ser dominada pelos Habsburgos. Os governos do após-guerra foram dominados por coligações entre os socialistas e o Partido Popular. A partir dessa altura a Áustria desenvolveu um grande consenso interno, para além da prosperidade e da estabilidade económicas.